Calculadora EMV

El valor monetario esperado, o EMV, de una decisión es la suma ponderada por probabilidad de los pagos asociados a cada resultado mutuamente excluyente. Los analistas de decisiones, los responsables de riesgo de proyecto y los operadores que comparan un lanzamiento, una cobertura o la autoaseguración necesitan esa única cifra de caja antes de elegir un camino. Esta calculadora de valor monetario esperado acepta una lista de resultados, cada uno con una probabilidad en el intervalo unitario y un pago monetario que puede ser ganancia o pérdida, multiplica cada par y devuelve la suma ponderada junto con las contribuciones por resultado.

Qué significa el valor monetario esperado y cómo se forma la suma ponderada

El valor monetario esperado de un conjunto discreto de resultados es la suma, en cada rama, de probabilidad por pago. Un lanzamiento de dos ramas con un cuarenta por ciento de probabilidad de ganar cincuenta mil y un sesenta por ciento de perder diez mil tiene, por tanto, un valor monetario esperado de veinte mil menos seis mil, es decir catorce mil en la misma moneda que los pagos.

Un árbol de demanda de tres ramas con probabilidades de dos décimas, una mitad y tres décimas y pagos de cien mil, cuarenta mil y menos veinte mil tiene un EMV de treinta y cuatro mil. El signo de ese resultado es la señal de decisión frente a un pago de statu quo igual a cero: un EMV estrictamente positivo indica que la lotería es mejor que no hacer nada en términos de caja esperada, mientras que un EMV negativo indica que la caja esperada es una pérdida.

El EMV no es un pronóstico de lo que ocurrirá en el próximo ensayo, y no es una utilidad de von Neumann–Morgenstern; es el equivalente de caja de primer momento de la lotería discreta que usted suministró. Aplica la identidad para que las claves de ejercicios, los registros de riesgo y la automatización compartan un único número auditable. Cuando se comparan dos alternativas, la clasificación por caja es el EMV más alto, en igualdad de condiciones.

Los árboles de decisión anidados se pliegan del mismo modo: se calcula el EMV en cada nudo de azar y luego se elige la alternativa con el EMV mayor en cada nudo de decisión. Esta calculadora evalúa un nudo de azar cada vez. Usted envía las ramas de ese nudo y recibe el valor monetario esperado del nudo con una contribución por cada rama, para que un revisor vea qué resultados empujan el total hacia arriba o hacia abajo.

Dónde una calculadora de valor monetario esperado aporta valor

Una decisión de lanzamiento con un pago de acierto y un pago de fallo se vuelve un sí o un no en cuanto el EMV se apila contra no hacer nada. Un registro de riesgo que ya guarda probabilidad e impacto de unos pocos escenarios discretos puede enviar esas filas y fijar la exposición esperada en lugar de promediar impactos como si fueran igual de probables.

Educadores y preparación de exámenes profesionales necesitan un oráculo determinista para ejercicios que piden calcular el EMV como suma de probabilidad por pago, incluido el caso de una rama de pérdida y el caso en que las probabilidades no suman uno. La validación fallida no consume saldo.

Mantenga cada probabilidad dentro del intervalo unitario, mantenga la lista exhaustiva para que las chances sumen uno, fije el campo emv redondeado en las pruebas y obtendrá valores monetarios esperados reproducibles para widgets, aulas y producción sin montar su propia biblioteca de árboles de decisión.

La capacidad nunca inventa una probabilidad a partir de frecuencias históricas ni un pago a partir de un modelo de flujos; esas estimaciones pertenecen a su capa de datos, y esta calculadora solo aplica la identidad de la suma ponderada una vez que usted aporta las ramas. Compare dos alternativas ejecutando cada nudo de azar por separado y eligiendo el EMV mayor; pliegue un árbol sustituyendo cada EMV calculado como pago de la rama padre.