Calculadora de valor intrínseco

Quando a taxa de desconto fica abaixo da de crescimento o valor terminal de Gordon não está definido, então a tarefa falha com invalid_input em vez de emitir Infinity ou um preço negativo que um formulário poderia tratar como pechincha.

O que o valor intrínseco DCF mede e como se forma a cifra por ação

O fluxo de caixa livre recente é o montante inicial em uma só moeda; este endpoint trata esse montante como o residual de caixa que você escolhe descontar, em geral o fluxo de caixa livre para acionistas quando o resultado deve ser um valor de capital próprio. Cada ano de previsão t de 1 até projection_years faz esse caixa crescer à taxa constante g, de modo que FCF_t é igual a FCF_0 vezes (1+g) elevado a t. A soma dos valores presentes do trecho explícito e do valor presente do terminal é equity_value. Dividir pelas ações em circulação produz intrinsic_value, o valor justo por ação que esta página existe para devolver. Quando g é constante, esse total equivale à identidade de perpetuidade crescente FCF_1 dividido por (r minus g); projection_years ainda reparte o valor entre a janela explícita e o lote terminal, que é o calendário DCF que um memorando mostra.

Contrato de entrada, restrição de Gordon e erros

A falha distintiva que esta página existe para pegar é uma taxa de desconto abaixo da de crescimento: o valor terminal de Gordon divide por r minus g, então uma taxa de desconto que não seja estritamente maior que o crescimento é rejeitada em vez de devolver Infinity ou uma perpetuidade negativa que um formulário poderia tratar como barata. Exemplo: dez milhões de fluxo de caixa livre, cinco por cento de crescimento, dez por cento de desconto, dez anos de projeção e um milhão de ações produzem um valor intrínseco por ação de duzentos e dez. Envie por POST um corpo JSON com cinco números finitos obrigatórios. free_cash_flow é o fluxo de caixa livre recente em uma só unidade monetária, com alias fcf, cash_flow, fcf0 e current_fcf; um valor negativo é aceito para uma empresa que queima caixa e produz um valor negativo. growth_rate é a taxa anual constante de crescimento em porcentagem (oito significa oito por cento), com alias g, growth e growth_percent, e deve ser maior que menos cem para que um mais g continue positivo. discount_rate é o retorno anual exigido em porcentagem (doze significa doze por cento), com alias r, wacc, required_return e discount, e deve manter igualmente um mais r positivo. projection_years é o comprimento explícito da previsão como inteiro positivo de 1 a 50, com alias years, n, periods e horizon. shares é a contagem de ações usada para converter o valor presente total em uma cifra por ação, com alias shares_outstanding, share_count e shares_issued, e deve ser estritamente maior que zero; passe um quando free_cash_flow já for um valor por ação. Cada campo numérico pode chegar como número JSON ou como string numérica. Campos ausentes, strings vazias, booleanos, NaN ou infinitos falham com invalid_input nomeando o campo e não são cobrados. Em caso de sucesso o corpo ecoa as cinco entradas, devolve present_value_cash_flows para a janela explícita, terminal_value no horizonte, present_value_terminal, equity_value como total DCF, intrinsic_value como equity_value dividido por shares, e uma string formula que reescreve a identidade. Combine a cifra com a sua própria margem de segurança; este endpoint não consome um preço de mercado.

Onde uma calculadora de valor intrínseco ganha o lugar

Autores de automação fixam o campo intrinsic_value arredondado em notebooks e workers na borda quando um modelo muda g ou r. Como a implementação é parse de nível A pura, cada chamada bem-sucedida custa o preço-base publicado US$ 0,002 sem tokens de modelo e sem rede de saída. Mantenha o fluxo de caixa livre e as ações finitos, conserve a taxa de desconto estritamente acima da de crescimento, fixe o intrinsic_value arredondado nos testes e você obtém um valor DCF por ação reproduzível para widgets, salas de aula e produção. Scripts de carteira podem chamar o mesmo módulo em um laço; o caminho gratuito do navegador permanece idêntico byte a byte à API, de modo que a prévia da página nunca mente sobre a cifra que será gravada depois de um save.