Calculateur d'intéressement

Ce calculateur d'intéressement prend trois nombres finis dans une seule devise : les bénéfices du fonds, un taux de hurdle en pourcentage et un pourcentage de carry. Il applique une cascade européenne de fonds entier sans rattrapage : les commanditaires reçoivent d'abord la tranche de hurdle des bénéfices, puis le gérant reçoit le pourcentage de carry de ce qui reste. Un pourcentage de carry hors de l'intervalle fermé de zéro à cent est rejeté avec invalid_input et n'est pas facturé.

Comment la cascade transforme profits, hurdle et carry en part du gérant

L'identité est carried_interest égal au maximum de zéro et fund_profits, fois un moins hurdle_rate sur cent, fois carry_percentage sur cent. Les commanditaires prennent d'abord la tranche de hurdle : un million de bénéfices à un hurdle de huit pour cent envoie quatre-vingt mille au rendement préférentiel. Un hurdle de zéro est un pacte légitime sans rendement préférentiel, et le gérant prend alors le pourcentage de carry de chaque unité de bénéfice. Des bénéfices nuls ou négatifs produisent un intéressement de zéro et laissent la perte sur lp_share : le gérant ne partage pas les pertes dans ce modèle, et il n'y a pas de couche de clawback. Le endpoint ne reconstitue pas un compte de capital, ne calcule pas un hurdle d'IRR, n'exécute pas une cascade américaine affaire par affaire et n'applique pas de rattrapage de l'associé commandité.

Contrat d'entrée, forme de la réponse et erreurs

Vingt signifie vingt pour cent, non deux dixièmes. Envoyez par POST un corps JSON avec trois nombres finis obligatoires. fund_profits est le bénéfice distribuable total dans une seule unité monétaire après restitution du capital investi ; les alias profits, profit, total_profits et fund_profit pointent vers le même champ pour que la colonne de la feuille conserve son nom. hurdle_rate est le rendement préférentiel en pourcentage de ces bénéfices, de zéro à cent inclus ; les alias hurdle, preferred_return et pref sont acceptés. Huit signifie huit pour cent, non huit centièmes. carry_percentage est la part de l'associé commandité sur les bénéfices au-dessus du hurdle, de zéro à cent inclus ; les alias carry, carry_percent et carry_pct sont acceptés. Chaque champ numérique peut arriver comme nombre JSON ou comme chaîne numérique. Les champs manquants, les chaînes vides et les valeurs non finies échouent avec invalid_input en nommant le champ. Ces échecs ne sont pas facturés. fund_profits peut être zéro ou négatif : une année sans gain ou une perte réalisée produit un intéressement de zéro plutôt qu'une part négative du gérant. Si la validation passe, le corps répète les trois entrées, puis indique hurdle_amount, excess_profits, carried_interest comme part du gérant, lp_share comme tranche restante des commanditaires, et une chaîne de formule qui réaffirme l'identité. Associez le JSON à votre propre règle sur quel chiffre de bénéfice correspond à la term sheet — produits d'une affaire, plus-value de NAV du fonds entier ou une seule réalisation — car ce endpoint répartit le nombre que vous envoyez ; il ne reconstitue pas la cascade à partir des appels de fonds.

Où un calculateur d'intéressement trouve son utilité

C'est une recherche et un métier distincts de l'intérêt simple, de la capitalisation des intérêts, d'un taux de capitalisation et d'un multiple de valorisation d'entreprise : ces outils tarifient un prêt, capitalisent des intérêts impayés, rendent un immeuble ou mettent à l'échelle des bénéfices. L'intéressement tarifie la tranche contractuelle du gérant sur les bénéfices du fonds après un hurdle. Une validation échouée ne consomme pas de solde. Les associés commandités qui trient une term sheet utilisent un calculateur d'intéressement pour transformer les bénéfices distribuables de l'année précédente, le hurdle de l'accord de société et le carry déclaré en une seule part du gérant avant d'ouvrir un classeur de cascade complet. Les commanditaires relancent les mêmes trois champs lorsqu'une réalisation se clôt ou qu'un rendement préférentiel est abandonné, puis figent carried_interest dans un avis de distribution pour que chaque conversation avec les investisseurs parte d'un seul chiffre. Les agents de placement et les équipes d'administration de fonds prennent fund_profits du dossier non audité et hurdle_rate plus carry_percentage du LPA, et comparent le résultat européen de fonds entier à un cas américain de rattrapage plutôt que de traiter l'un ou l'autre chemin comme substitut. Comme l'implémentation est parse pure de niveau A, chaque appel réussi coûte le tarif de base publié $0.002 sans jetons de modèle ni réseau sortant. Conservez carry_percentage entre zéro et cent, figez dans les tests la part arrondie du gérant, et vous obtenez une répartition de bénéfices reproductible pour term sheets, greffons LMS et workers de bord sans modéliser rattrapage, clawback ni hurdle d'IRR de votre cru.